한국공인회계사회가 제공한 평균감사투입시간이 실제 감사시간 및 감사품질에 미치는 영향

• 영문명: The Effect of the Average Audit HoursProvided by KICPA on Actual Audit Hours and Audit Quality
• 발행기관: 한국세무학회
• 저자명: 신현걸(Hyun Geol Shin) 정수진(Su Jin Jeong)
• 간행물 정보: 『세무와회계저널』제18권 제2호, 193~223쪽, 전체 31쪽
• 주제분류: 경제경영 > 회계학
• 파일형태: PDF
• 발행일자: 2017.04.30

국문 초록

본 연구는 한국공인회계사회가 감사인에게 제공한 평균감사투입시간 자료가 감사인이 실제 투입하는 감사시간에 영향을 미쳤는지, 그리고 이로 인하여 감사품질을 높이는 역할을 했는지를 실증검증하였다. 2012년부터 2015년까지 한공회가 제공한 평균감사투입시간 대비 감사인의 실제 감사시간의 비율(AHR)을 측정하여 연도별 현황을 파악하고, 재량적 발생액으로 측정한 감사품질을 종속변수로, AHR 및 여러 통제변수를 독립변수로 하는 회귀분석을 수행하였다. 분석 결과를 요약하면 첫째, 2012년 이후 AHR의 평균은 2015년까지 매년 감소하여 1에 근접하였으며, AHR의 표준편차도 감소하였다. 이는 한공회가 제공한 평균감사투입시간에 근접하도록 감사인이 매년 실제 감사시간을 조정하였음을 의미하는 것이다. 둘째, AHR과 재량적 발생액 간에 유의한 음의 상관관계가 존재한다는 증거를 발견함으로써 한공회가 제공한 평균감사투입시간 자료가 감사품질 제고에 긍정적인 기여를 했다고 판단할 수 있다. 셋째, AHR이 1보다 작은 경우와 1보다 큰 경우로 표본기업을 구분한 후 회귀분석을 수행한 결과, 초과시간 집단에 비해 미달시간 집단에서 AHR과 재량적 발생액 간에 더욱 유의한 음의 상관관계가 관찰되었는데, 한공회의 평균감사투입시간이 이미 이전부터 실제 감사시간을 많이 투입하고 있던 감사인보다 감사시간을 적게 투입하고 있던 감사인에게 더 많은 감사시간을 투입하도록 유도함으로써 감사품질을 높이는 역할을 했다고 판단할 수 있다. 본 연구는 한공회가 평균감사투입시간 자료를 제공한 후 감사인이 실제 투입하는 감사시간이 증가하였다는 선행연구의 결과에 추가적인 증거를 제시하였다. 즉, 기업들이 한공회의 평균감사투입시간에 근접하도록 실제 감사시간을 조정하였으며, 평균감사투입시간 자료가 특히 실제 감사시간이 평균감사투입시간에 미달되는 기업들의 감사품질을 제고하는 데 기여했다는 증거를 발견함으로써 실무에 시사하는 바가 크다고 할 수 있다. 또한 최근 금융위원회와 금융감독원이 발표한 회계투명성 및 신뢰성 제고를 위한 종합대책 중 한공회로 하여금 표준감사시간 가이드라인을 마련하도록 하는 방안에 대해서 논리적 근거를 제공할 수 있다는 점에서도 본 논문의 의의가 있다.

영문 초록

KICPA(Korea Institute of Certified Public Accountants) has provided the external auditors with the average audit hours data as a guide for fair audit hours since 2011. This study empirically examines whether the average audit hours provided by KICPA have influence on the actual audit hours and contribute to improve the audit quality. We measure AHR(actual audit hours divided by the average audit hours) by using the average audit hours data from 2012 to 2015 and analyze the annual changes in AHR. And we regress the AHR and other control variables on the audit quality measured by DA(discretionary accruals). Our results are as follows. First, during the test period the average of AHR has changed to close to 1 and the standard deviation of AHR has declined. It means that the average audit hours provided by KICPA has affected the actual audit hours to close to the average audit hours. Second, we find that AHR has a significantly negative correlation with DA. The result supports that the more audit hours the auditors spend, the higher is the audit quality, which means that the average audit hours provided by KICPA has played a positive role in improving audit quality. In addition, we classify the samples into two subgroups, the below group(the group with AHR less than 1) and the excess group(the group with AHR over than 1) and regress AHR on DA again. We observe that the below group has the more significant negative correlation with DA that the excess group. The finding shows that the average audit hours provided by KICPA has more contribution to the audit quality of the below group auditors rather than of the excess group auditors.

목차

Ⅰ. 서 론

Ⅱ. 선행연구의 검토

Ⅲ. 연구설계

Ⅳ. 분석 결과

Ⅴ. 결 론

참고문헌

키워드

한국공인회계사회 평균감사투입시간 감사품질 KICPA average audit hours audit quality