학술논문
IFRS 13 ‘공정가치 측정’ 공시품질에 관한 현황비교
이용수 100
- 영문명
- Disclosure Quality under IFRS No. 13 ‘Fair Value Measurement’ - A Comparison between Korean and Japanese Listed Firms
- 발행기관
- 한국회계정보학회
- 저자명
- 정남철(Jung, Nam Chul) 정석우(Jeong, Seok Woo) Tokuei Sugimoto Emi Tamagawa
- 간행물 정보
- 『회계정보연구』제39권 제2호, 145~167쪽, 전체 23쪽
- 주제분류
- 경제경영 > 회계학
- 파일형태
- 발행일자
- 2021.06.30
5,560원
구매일시로부터 72시간 이내에 다운로드 가능합니다.
이 학술논문 정보는 (주)교보문고와 각 발행기관 사이에 저작물 이용 계약이 체결된 것으로, 교보문고를 통해 제공되고 있습니다.
국문 초록
[연구목적]본 연구는 한국채택국제회계기준 제1113호 공정가치 측정 기준서(IFRS 13) 시행 이후, 관련 기준서에 따른 주석공시 요구사항의 품질을 한국과 일본의 상장기업을 대상으로 조사한다. 이를 통하여, IFRS의 핵심인 공정가치 회계의 기반이 되는 기업의 공정가치 관련 공시 충실도 현황을 파악하고, 국제적 현황 비교를 통하여 이해관계자에게 시사점을 제공하는 것이 본 연구의 목적이다.
[연구방법]연구표본은 IFRS 13이 시행된 2013년부터 2016년까지 4개 사업연도를 대상으로, 공정가치 서열체계에 따라 공정가치로 표시 또는 공시되는 자산 및 부채가 존재하는 한국(5,332 연도-회사) 및 일본의 상장기업(194 연도-회사)을 대상으로 한다. 이를 대상으로, 금융감독원에서 2014년 제시한 주석공시 가이드라인을 활용한 공시품질을 측정, 분석한다. 또한 자료를 이용 가능한 국내기업을 대상으로 기업의 다양한 특성(외부감사인, 소속 상장시장 등)에 따른 공시품질의 차이가 존재하는지를 추가로 조사한다.
[연구결과]분석 결과, 전체 표본을 대상으로 한국은 평균 0.449, 일본은 평균 0.679의 공정가치 관련 공시품질 측정치를 나타내 평균적으로 한국의 공시품질의 절대점수가 일본과 비교하여 낮은 점수를 나타냄을 확인하였다. 이는 IFRS를 의무 도입한 우리나라와 달리, 일본회사 표본은 상대적으로 재무보고 프로세스가 우수한 IFRS의 자발적 도입 회사이기 때문으로 분석된다. 한편, 양국 모두에서 공정가치 서열체계 상 공정가치 측정의 재량성이 높은 수준 2, 수준 3 항목이 포함될수록 더욱 낮은 점수를 보였다. 국내 상장회사에 대한 추가 분석결과, 상대적으로 소규모 감사법인을 선임한 회사, 코스닥 시장 소속회사 및 공정가치 측정 순자산의 비중이 낮은 회사가 낮은 공정가치 관련 공시품질을 나타냈다.
[연구의 시사점]본 연구는 감독기관의 주석공시 가이드라인에 따른 공시품질 측정치를 추정하여, 국내 상장회사의 IFRS 13에 따른 공시품질의 현황을 제시하였다. 또한 기업환경과 회계제도의 적용이 국내와 상이한 일본과의 국제적 비교연구를 통하여, 국내 공정가치 공시품질의 상대적인 수준을 파악할 수 있게 하였다. 이와 같은 본 연구의 결과는 감독당국에서 소규모 회계법인이 감사하는 회사, 코스닥회사 등에 대한 공정가치 관련 주석공시 현황을 집중하여 감독할 필요가 있음을 시사한다.
영문 초록
[Purpose] This study investigates the quality of disclosure in accordance with the International Financial Reporting Standards No. 13 ’Fair Value Measurement’ (IFRS 13) after the implementation of the standard, focusing on listed companies in Korea and Japan. The purpose of this study is to check the disclosure status about IFRS 13 requirements which are the basis of fair value accounting, the core of IFRS, and to provide implications to stakeholders through international status comparison.
[Methodology] The sample covers four business years from 2013 to 2016 when IFRS 13 was implemented, and listed companies in Korea (5,332 firm-year) and Japan (194 firm-year), where assets or liabilities that are indicated or disclosed at fair value according to the fair value hierarchy are present. Disclosure quality is measured and analyzed using the guidelines proposed in 2014 by the Financial Supervisory Service. This study also investigates whether there is a difference in the disclosure quality according to various characteristics of the company.
[Findings] Results show that the mean of disclosure quality was 0.449 in Korea and 0.679 in Japan for the entire sample, respectively. The mean of disclosure quality related to IFRS 13 was low in Korea, and the disclosure quality in of Korea was lower than that in Japan. In particular, the higher the level 2 and 3 items which have higher discretion in measuring fair value were included, the lower the score was. Additional results show that firms appointing non-BIG 4 auditors, firms in KOSDAQ market, firms with a low proportion of fair value assets or liabilites showed low fair value-related disclosure quality in Korea.
[Implications] This study estimated the disclosure quality in accordance with the guidelines for the supervisory agency and presented the disclosure quality in accordance with IFRS 13. This study made it possible to grasp the status of the relative publicly disclosed quality in Korea through an international comparative study with Japan where the application of the business environment and accounting system differs from that of Korea. In addition, this study implies that the supervisory authority needs to focus on the disclosures related to fair values for companies audited by small accounting firms and KOSDAQ companies.
목차
Ⅰ. 서 론
Ⅱ. 관련 회계기준 및 선행연구
Ⅲ. 연구방법론
Ⅳ. 분석결과
Ⅴ. 결론
해당간행물 수록 논문
- 감사의견구매 목적의 감사인 변경이 이익지속성에 미치는 영향
- 조회공시와 주가급락위험
- 감사공영제 도입을 위한 비영리조직의 회계투명성과 회계감사에 대한 인식조사
- Effects of Stock Crash Risk on Audit Efforts
- IFRS 13 ‘공정가치 측정’ 공시품질에 관한 현황비교
- Top Management Team Connectedness and Management Earnings Forecasts
- 이사회 내 이익도모활동이 감사보수에 미치는 영향
- 조세회피가 재무분석가의 허딩에 미치는 영향
- 외부감사인과 내부감사기구와의 상호소통 방식 및 사회적 관계가 피감사 기업의 이익의 질에 미치는 영향
참고문헌
관련논문
경제경영 > 회계학분야 BEST
- ESG 경영이 기업가치에 미치는 영향
- 적격금융기관을 활용한 외국 일반투자자의 우리나라 상장증권투자에 대한 원천징수 개선방안
- 신속성과 공정성의 관점에서 본 조세불복제도의 문제점과 개선방안
최근 이용한 논문
교보eBook 첫 방문을 환영 합니다!
신규가입 혜택 지급이 완료 되었습니다.
바로 사용 가능한 교보e캐시 1,000원 (유효기간 7일)
지금 바로 교보eBook의 다양한 콘텐츠를 이용해 보세요!