표준감사시간 대비 실제감사시간의 차이가 조세회피에 영향을 미치는가?

• 영문명: Does an Increase in the Discrepancy between Actual and Standard Audit Hours Constrain Tax Avoidance?
• 발행기관: 한국세무학회
• 저자명: 박종일(Jong-Il Park) 이병희(Byung-Hee Lee) 이윤정(Yun-Jeong Lee)
• 간행물 정보: 『세무와회계저널』제25권 제3호, 9~59쪽, 전체 51쪽
• 주제분류: 경제경영 > 회계학
• 파일형태: PDF
• 발행일자: 2024.06.30

국문 초록

본 연구는 최근 연구로 이정희 외(2023)의 주장인 표준감사시간 대비 실제감사시간의 차이 비율이 클수록 조세회피 수준을 감소시키는지 알아보는 데 있다. 이를 위해 이정희 외(2023)의 방법와달리, 본 연구는 표준감사시간을 사업보고서에 공시된 자료를 이용하여 관심변수를 측정하였다. 분석기간 2018년부터 2022년까지 유가증권 및 코스닥기업을 대상으로 실증분석한 결과는 첫째, 표준 대비 실제감사시간의 차이 비율(ASD), 표준감사시간의 충족여부 또는 초과여부 모두는 네 개의조세회피 측정치와 통계적으로 유의한 관계는 나타나지 않았다. 둘째, 상호작용변수를 고려하여 분석하면 ASD*BIG4는 조세회피와 유의한 음(－)의 관계로 나타났으나, ASD*MKT(코스닥기업여부) 는 조세회피와 유의한 양(＋)의 관계로 나타났다. 전자는 이정희 외(2023)와 일치하나, 후자는 상반된 결과였다. 셋째, 표준감사시간제도(SAHP) 전후기간으로 표본을 나누어 분석하면 SAHP 도입이전과 이후 모두에서 전반적으로 유의한 결과를 관찰할 수 없었다. 마지막으로, 주기적 지정기업과 내부회계관리제도 감사대상기업을 제외하여 분석하면 선행연구와 달리, 표준감사시간의 충족여부는 조세회피와 오히려 유의하게 양(＋)의 관계가 나타났다. 이상을 요약하면, 선행연구에서 연구자가 표준감사시간을 추정하여 분석된 결과와 달리, 사업보고서에 공시된 자료를 이용하여 분석하면 전반적으로 표준 대비 실제감사시간의 차이 비율이 클수록조세회피를 억제한다는 일관된 증거는 나타나지 않았고, 오히려 무관련성이 더 일반적이었다. 따라서 이정희 외(2023)에서 표준감사시간제도가 감사품질의 제고뿐 아니라 조세회피 감소에도 기여한다는 주장을 뒷받침하는 실증적 증거는 쉽게 관찰할 수 없었다. 그러한 점에서 표준 대비 실제감사시간의 차이 측정치는 조세회피의 억제에 관한 신뢰할만한 지표를 제공하지 못하는 것으로 나타났다. 이러한 발견은 감사노력과 조세회피의 관련연구에 새로운 증거를 제공한다는 데 의미가 있다.

영문 초록

This paper aims to revisit the question of whether an increase in the discrepancy between actual and standard audit hours constrains tax avoidance, as asserted by Lee et al. (2023). Unlike Lee et al. (2023) which relies on estimated standard audit hours (“SAH”), we use standard audit hours disclosed in business reports for our analyses. Based on data from KOSPI and KOSDAQ listed firms during the period between 2018 and 2022, we first find no significant evidence on the association between tax avoidance and the actual－standard audit hours discrepancy (ASD), compliance or exceedanceo of the SAH. Second, we observe a significantly negative interaction effect between ASD and Big 4 audit firms (BIG4) on tax avoidance, while we find a positive interaction effect between ASD and KOSDAQ firms (MKT) on tax avoidance. The former is consistent with Lee et al. (2023), the latter, on the other hand, is inconsistent with prior research. Third, when we divide the sample period into periods before and after the implementation of the Standard Audit Hours Policy (SAHP), we find no significant association between ASD and tax avoidance in either the pre－SAHP or post－SAHP periods. Lastly, when we exclude firms that fall under the periodic auditor designation system and those requiring audits mandated by the internal accounting control system, we discover a positive significant association between standard audit hours compliance and tax avoidance, which is the conflicting findings of prior research. In summary, our findings do not provide significant evidence supporting the argument by Lee et al. (2023) that the increasing discrepancy between actual and standard audit hours constrains tax avoidance when we use standard audit hour data disclosed in business reports. This study contributes to audit quality as well as tax avoidance related literature by providing fresh insights into the relationship between audit effort and tax avoidance.

목차

Ⅰ. 서 론

Ⅱ. 선행연구 검토와 가설의 제시

Ⅲ. 연구모형의 설계와 표본의 선정

Ⅳ. 실증분석결과

Ⅴ. 결 론

참고문헌

키워드

표준감사시간제도 표준감사시간 대비 실제감사시간의 차이 감사노력 조세회피 Big 4 시장유형 actual－standard audit hours discrepancy audit effort tax avoidance Big 4 auditors market type standard audit hours policy